Официальные курсы Банк России, на сегодня, 22 июля, установил на уровне 63,74 рублей за единицу американской валюты и 70,30 рублей за единицу европейской валюты. По отношению к предыдущему дню курсы валют снизились на 0,50% и 0,87% соответственно.

Со слов помощника президента РФ Андрея Белоусов, укрепление рубля в настоящее время является чрезмерным и приводит к замедлению роста российского экспорта.

При этом и пресс-секретарь президента РФ Дмитрий Песков говорил о том, что с одной точки зрения, укрепление национальной валюты имеет позитивные аспекты, но с другой стороны, требует отдельных мер в отношении ряда отраслей.

Любопытно, что после словесных интервенций рубль начал терять завоеванные позиции, а доллар США и евро смогли вернуть себе уровни двухнедельной давности.

Правда, чтобы изменить итоги июля этого пока недостаточно. Для того, чтобы июль биржевые курсы доллара США и евро не закончили с отрицательным результатом, им необходимо преодолевать уровни 63,98 и 70,99 рублей соответственно. С начала текущей недели биржевые курсы выросли на 1,37% и 1,21% соответственно.

Анастасия Игнатенко, аналитик ТелеТрейд

Основные фондовые индексы США умеренно снизились в четверг, на следующий день после того, как Dow и S&P достигли своих рекордно высоких уровней, так как инвесторы оценивали смешанные квартальные результаты компаний, а также оптимистичные экономические данные.

В центре внимания инвесторов находились акции компании American Express (AXP), Intel (INTC), General Motors (GM) и Travelers (TRV). Первые две отчитались после завершения вчерашней сессии. Обнародованные отчеты компаний оказались смешанными. American Express показала квартальную прибыль на уровне $2,10 в расчете на одну акцию, что на $0,36 выше среднего прогноза аналитиков. В то же время выручка компании составила $8,235 млрд, что меньше, чем прогнозированные аналитиками $8,342 млрд. Прибыль компании Intel достигла $0,59 в расчете на одну акцию, превысив средний прогноз аналитиков на $0,06. Выручка компании выросла на 2,6% по сравнению с аналогичным периодом предыдущего года до $13,533 млрд, что почти совпало со средним прогнозом аналитиков. Выручка и чистая прибыль General Motors превзошли средние ожидания аналитиков: прибыль компании достигла $1,86 в расчете на одну акцию против $1,29 во втором квартале 2015 года и среднего прогноза аналитиков на уровне $1,51; выручка компании составила $42,40 млрд, что на 11% годовых больше, и 13,6% выше среднего прогноза аналитиков.

Что касается статистики, отчет, представленный ФРБ Филадельфии, показал, что индекс деловой активности в секторе производства неожиданно снизился в июле, достигнув уровня -2,9 пункта по сравнению с 4,7 пункта в июне. Экономисты ожидали повышения данного показателя до отметки +5 пунктов.

Кроме того, первичные обращения на государственные пособия по безработице упали на 1000 и с учетом сезонных колебаний достигли 253 000 за неделю, завершившуюся 16 июля. Это самое низкое значение с апреля. Данные за предыдущую неделю не пересматривались.

Вместе с тем, по данным Национальной ассоциации риэлторов, продажи жилья на вторичном рынке выросли на 1,1% и с учетом сезонных колебаний достигли годового уровня 5,57 млн ​​в июне по сравнению с пересмотренным с понижением уровнем 5,51 в мае.

Почти все компоненты индекса DOW продемонстрировали снижение (26 из 30). Аутсайдером оказались акции Intel Corporation (INTC, -4,31%). Больше остальных выросли акции McDonald's Corp. (MCD, +0,83%).

Почти все сектора индекса S&P завершили торги в минусе. Лидером оказался сектор коммунальных услуг (+0.5%). Снижение возглавил сектор промышленных товаров (-0,6%).

На момент закрытия:

Dow -0.42% 18,517.23 -77.80

Nasdq -0.31% 5,073.90 -16.03

S&P -0.36% 2,165.16 -7.86

Цены на нефть демонстрируют небольшое снижение, поскольку на рынке сохраняются опасения касательно глобального избытка предложения. Инвесторы также продолжают анализировать вчерашние данные по запасам нефтепродуктов в США.

Напомним, Минэнерго США заявило, что запасы нефти сократились больше, чем ожидалось,но запасы бензина неожиданно выросли. На неделе 9-15 июля запасы нефти упали на 2,3 млн баррелей до 519,4 млн баррелей. Аналитики прогнозировали снижение на 2,1 млн. баррелей. Запасы бензина выросли на 911 000 баррелей до 241 млн баррелей, хотя аналитики ожидали сокращение на 100 000 баррелей. Коэффициент использования нефтеперерабатывающих мощностей вырос на 0,9%, до 93,2%, превысив оценки (+0,2%). Добыча нефти в США увеличилась до 8,494 млн баррелей в день против 8,485 млн баррелей в день на предыдущей неделе. Аналитики отмечают, несмотря на пик сезона автомобильных поездок в США, а также тенденцию росту добычи нефти в США, запасы бензина повышаются, что негативно отражается на рынке. Кроме того, общий объем запасов нефти по-прежнему находится на исторических максимумах.

«Растущие запасы нефтепродуктов ухудшили и без того мрачные прогнозы по спросу на нефть WTI на период до первого полугодия 2017 года. Перенасыщение рынка топливом грозит ослабить спрос на сырую нефть. Три ведущих экономики Северной Азии (Южная Корея, Китай, Япония) также демонстрируют признаки того, что их внутренние топливные рынки перенасыщены», — отметили аналитики BMI Research.

Тем временем, в Bank of America Merrill Lynch прогнозируют, что нефть марки Brent в 2017 году может подорожать до $70 за баррель за счет роста потребления в Китае. По оценкам экспертов, средняя цена нефти по итогам 2017 года составит $61 за баррель, по итогам 2018 года — $70 за баррель.

Стоимость сентябрьских фьючерсов на американскую легкую нефть марки WTI (Light Sweet Crude Oil) снизилась до 45,23 доллара за баррель.

Цена сентябрьских фьючерсов на североморскую нефтяную смесь марки Brent снизилась до 46,62 доллара за баррель на лондонской бирже ICE Futures Europe.

Золото умеренно подорожало, отступив от трехнедельного минимума. Поддержку драгметаллу оказали итоги заседания Европейского центрального банка, а также изменение тяги к риску.

Напомним, сегодня ЕЦБ не стал вносить изменения в параметры денежно-кредитной политики: основная ставка осталась на рекордном минимуме 0%, а ставка по депозитам — на уровне -0,4%. Вместе с тем, глава ЦБ Драги сигнализировал, что в сентябре возможное дальнейшее смягчение политики. В сентябре экономисты ЕЦБ представят новые прогнозы роста и инфляции, что позволит руководителям более ясно оценить вероятность замедления восстановления экономики. Что касается влияния Брекзита, он указал, что все будет зависеть от того, как долго будут проходить переговоры между Великобританией и ЕС о новых условиях взаимодействия, а также от результатов этих переговоров. «Еще рано судить о масштабе влияния. Этот риск материализовался, и он является понижательным», — сказал Драги, добавив, что Брекзит увеличил проблемы для экономики еврозоны, учитывая геополитическую неопределенность. Также пообещал использовать все доступные в рамках мандата инструменты в случае снижения вероятности достижения целевого уровня инфляции около 2% в течение ближайших лет.

Дальнейшее повышение цен на золото сдерживает укрепление американской валюты на фоне позитивных данных по рынку жилья. Национальная ассоциации риэлторов заявила, что продажи жилья на вторичном рынке выросли на 1,1 процент и с учетом сезонных колебаний достигли годового уровня 5,57 млн ​​в июне по сравнению с пересмотренным с понижением уровнем 5,51 в мае. После роста в прошлом месяце, продажи в настоящее время выше на 3,0 процента с июня 2015 года и остаются на самом высоком ежегодном темпе с февраля 2007 года (5,79 млн.). Эксперты отмечают, что представленная в последнее время статистика по США увеличивает вероятность повышения процентной ставки ФРС. Это вряд ли произойдет на июльском заседании центрального банка, однако ближе к концу года ставка все может быть повышена. В настоящее время игроки рынка оценивают шансы на повышение ставки в 43% в декабре. Напомним, повышение процентной ставки со стороны ФРС в этом году оказывает давление на драгоценный металл, конкурирующий с высокодоходными активами в период роста ставки.

С момента британского референдума прошел уже почти месяц, но европейская валюта и фунт стерлингов продолжают оставаться под давлением. Фунт конечно похудел сильнее евро в парах с долларом. Да и в паре с евро, его положение не лучше.

За этот период заметно восстановление индекса доллара (US Dollar Index), который к настоящему моменту вернулся к уровню 97 пунктов. Июль имеет высокие шансы стать третьим подряд месяцем роста данного индекса.

При этом еще в мае мы все опасались, что индекс покинет сложившийся за последние 1,5 года торговый диапазон, пробив его нижнюю границу, которая располагалась в районе 92,5-93 пунктов.

Но так как индекс отразился от опасного рубежа и вернулся в середину своего канала, демонстрируя устойчивый рост, сейчас мы вправе ожидать его возврата к верхней границе. Напомню, что ранее индекс доллара дважды поднимался до уровня 100 пунктов, пики марта и декабря 2015 года установлены на отметках 100,38 и 100,60 пунктов соответственно. Промежуточное сопротивление расположено в зоне 98-98,5 пунктов.

Текущее сочетание свечей на недельном, и возможно, месячном формате, повышает вероятность развития данного сценария, особенно в свете предстоящего заседания ЕЦБ и заседания Банка Англии, намеченного на 4 августа.

Аналитики UBS считают, что на августовском заседании британский регулятор снизит базовую ставку с текущих 0,5% до 0,25% годовых. Также будет реализовано дальнейшее смягчение кредитно-денежной политики: последуют покупки гособлигаций в течении трех месяцев на сумму 75 млрд. долларов.

При этом они прогнозируют дальнейшее ослабление пары GBPUSD до уровня 1,29$. Технически это подтверждается наличием разворотной модели «голова-плечи» на четырехчасовом графике этой пары. Эта фигура актуальна до тех пор, пока курс не вернулся под уровень 1,33$.

Пара EURUSD вновь вернулась к уровню 1,10$, усилить продажи может факт пробоя отметки 1,09$. В этом случае я буду делать ставку на снижение курса единой европейской валюты до района 1,06$.

Те же аналитики UBS говорят, что на сегодняшнем заседании Европейский Центральный Банк, скорее всего, займет выжидательную позицию и продолжит фокусироваться на осуществлении ранее объявленных мер.

Но замедление экономики Еврозоны продолжит склонять ЕЦБ в сторону продления программы покупки активов до марта 2017 года. Но принято данное решение может быть не ранее сентября.

Решение по ставке будет объявлено в 14-45 МСК. В 15-30 МСК нас ждет пресс-конференция главы ЕЦБ Марио Драги.

Анастасия Игнатенко, аналитик ТелеТрейд

Доллар США укрепился по отношению к японской иене, получив поддержку со стороны ожиданий, что правительство Японии может принять новые сильные меры стимулирования экономики. В СМИ прошла информация о том, что правительство собирается принять пакет стимулирующих мер на 20 трлн иен ( $187 млрд) позже в этом месяце.

Также сегодня стало известно, индекс активности для крупных предприятий всех отраслей Японии в мае снизился на -1,0%, что совпало с прогнозом аналитиков. Предвдущее значение было пересмотрено в сторону снижения с 1,3% до 0,8%. Данный индикатор оценивает капитальные расходы всех отраслей Японии за исключением финансовой индустрии и является опережающим индикатором роста производительности. Снижение показателя является негативным фактором для экономики Японии так как индекс внимательно следит за ВВП и общими показателями экономического роста.

Снижение курса иены также связано с ожиданиями изменения политики ЦБ Японии в скором времени. Опрос Reuters выявил, что 23 из 27 аналитиков прогнозируют смягчение политики Банком Японии на встрече 28-29 июля, когда будет выпущены обновленные долгосрочные экономические и инфляционные прогнозы. Напомним, в прошлом месяце две трети респондентов ожидали смягчения политики ЦБ в июле. Между тем, 80 процентов экономистов сказали, что центральный банк будет смягчать политику посредством сочетания таких мер, как сокращение процентных ставок и увеличение покупки активов, таких как биржевые фонды (ETF).

Евро немного укрепился в преддверии сегодняшнего заседания Европейского центрального банка. Аналитики ожидают, что ЕЦБ, вероятно, воздержится от дальнейшего смягчения денежно-кредитной политики, несмотря на усиления рисков после Брекзита, и продолжит фокусироваться на осуществлении ранее объявленных мер. Результаты последнего опроса Reuters показали, что никто из экспертов не ожидает изменения параметров политики в июле. Однако, аналитики указали, что ЕЦБ, столкнувшись с дальнейшим замедлением темпов роста еврозоны после решения Британии покинуть ЕС, в скором времени будет вынужден продлить и расширить свою программу покупки активов (QE). Помимо приобретения облигаций на 80 млрд. евро в месяц после марта 2017 года, экономисты говорят, что ЕЦБ откажется от своих ранних ограничений и начнет покупать облигации с отрицательной доходностью ниже депозитной ставки, которая сейчас составляет -0,4 процента. ЦБ также может повысить лимит того, сколько можно купить облигаций каждого выпуска, которые не защищены положением о коллективных действиях. Вместе с тем, почти все респонденты согласились, что ЦБ не будет снижать ставки и увеличивать объем QE.

Новозеландский доллар упал ниже $0,7000, до начала текущей сессии, после того, как Резервный банк Новой Зеландии в своем обзоре экономики сообщил о вероятном дальнейшем смягчение денежно-кредитной политики. По мнению центробанка, необходим более низкий курс новозеландского доллара, поскольку он оказывает давление на такие ключевые секторы, как молочная промышленность и производство, затрудняя достижение целевого уровня инфляции.

В РБНЗ также отметили, что перспективы роста экономики окружены значительной неопределенностью. «Мы продолжим следить за поступающим потоком экономических данных для определения дальнейших действий в финансовой политике», — заявили в центробанке.

Позднее, в ходе сессии, новозеландский доллар немного укрепился после публикации данных по числу прибывших туристов. Как сообщило бюро статистики Новой Зеландии, в июне число туристов увеличилось на 10,9%, после роста на 9,6% в мае. Поскольку туристическая отрасль составляет немалую долю от ВВП Новой Зеландии, данный показатель является важным индикатором общих экономических условий в стране. Обычно высокое значение показателя является позитивным фактором для новозеландской валюты.

EUR/USD: в ходе азиатской сессии пара торговалась в диапазоне $1.1005-30

GBP/USD: в ходе азиатской сессии пара торговалась в диапазоне $1.3210-30

USD/JPY: в ходе азиатской сессии пара торговалась в диапазоне Y106.85-107.20

В 08:30 GMT Великобритания опубликует розничные продажи за июнь. В 11:45 GMT станет известно решение по процентным ставкам ЕЦБ. В 12:30 GMT пройдет пресс-конференция главы ЕЦБ. В США в 12:30 GMT выйдут первичные обращения за пособием по безработице и производственный индекс ФРБ Филадельфии за июль, в 14:00 GMT — продажи жилья на вторичном рынке за июнь.