По итогам торгов понедельника отечественные площадки ММВБ и РТС продемонстрировали рост на 0,99% и 0,75% соответственно.

Пока российские биржевики сосредоточены на дивидендных отсечках, которые идут плотным графиком вплоть до 20 числа. В этот период времени, скорее всего, сильных колебаний индексы могут и не показать. А бумаги будут попеременно, то снижаться, то расти в зависимости от того прошел ли реестр акционеров или нет.

Помимо этого других идей на рынке не видно, SPO «Алросы» уже прошло и прошло успешно. Ценой размещения довольны все стороны, бумага остается среднесрочно привлекательной для вложений.

Хотя, например, вчера лучше других выглядели привилегированные бумаги «Башнефти», выросшие по итогам дня на 5,18% до уровня 2009 рублей. С октября 2014 года тренд по данным бумагам остается восходящим и сейчас его нижняя граница проходит через уровень 1900 рублей.

15 числа эта компания закрывает реестр своих акционеров, и, как известно, «Башнефть» выплатит дивиденды за 2015 год в размере 164 рубля на акцию каждого типа. Рост котировок накануне отсечки говорит о высоком желании игроков поучаствовать в распределении прибыли. Поэтому не исключено, что подъем бумаг может быть продолжен, но при приближении цены к зоне 2050—2100 рублей, спрос начнет ослабевать, ведь выше этого рубежа котировки не закрывались ни разу.

Позитивно начали неделю в целом все фондовые площадки. Европейские индексы вчера прибавили от 1,4% до 2,12%, американские биржи укрепились от 0,34% до 0,64% соответственно. В Америке стартовал сезон корпоративной отчетности за IIквартал и как всегда по традиции первой отчитался алюминиевый гигант Alcoa.

Чистая прибыль Alcoa во II квартале составила $135 млн., выручка корпорации за II квартал снизилась на 10% в годовом выражении, до $5,3 млрд., но к предыдущему периоду этот показатель вырос на 7%.

На премаркете бумаги торгуются с повышением в 3,5%, что говорит о позитивной реакции биржевиков на выход данной отчетности. Да и накануне акции подорожали более чем на 3%, закончив день на уровне 10,14$. Через отметки 10,17$ и 10,20$ проходит линия сопротивления, пробой которой открывает перспективы к дальнейшему росту этих бумаг, на ширину существовавшего ранее коридора в район 11,30$ к апрельским максимумам.

В четверг нас ждет отчет JPMorgan Chase Co, а в пятницу данные о деятельности за II квартал банков Citigroup Inc и Wells Fargo & Co. Судя по прогнозам, ожидаемая прибыль соразмерна предыдущему периоду, что может создать предпосылки для дальнейшего роста американского рынка.

Что же касается ситуации на валютных торгах, то сегодня вновь все внимание будет приковано к статистике из Великобритании и к паре GBPUSD. Сейчас мы видим попытки восстановления курса, локально фунт очень перепродан и ближайшей целью по паре выступает уровень 1,32$.

В 11-30 МСК будут опубликованы протоколы заседания Комитета Банка Англии по финансовой политике, в 12-00 МСК начнется выступление управляющего Банка Англии Марка Карни, а в 14-00 МСК выйдет ежеквартальный отчет Банка Англии о состоянии экономики.

Анастасия Игнатенко, аналитик ТелеТрейд

В ходе азиатской сессии иена продолжает снижаться, после того как вчера на пресс-конференции премьер-министр Японии Синдзо Абэ заявил, что правительство Японии готовится принять меры стимулирования экономики. Абэ сообщил, что 12 июля он намерен дать указание министру экономического возрождения Японии Нобутэру Исихаре подготовить комплексные экономические меры для исправления ситуации.

Пара USD/JPY, набрала обороты после новостей о встрече Абэ и Бернанке, который заявил, что нельзя преждевременно исключать такую меру, как «сброс денег с вертолета». «Сброс денег с вертолета», вероятно, будет включать в себя прямые покупки гособлигаций центральным банком.

Также стало известно, что правительство Японии понизит прогноз по ВВП. Премьер-министр Синдзо Абэ планирует понизить прогноз по росту ВВП в финансовом году, который завершится в марте 2017 года, до 0,9% с 1,7%. Новый прогноз будет опубликован в среду и будет скорректирован на инфляцию. Предыдущий прогноз был опубликован в январе. Администрация Абэ, вероятно, представит прогноз, предполагающий рост ВВП в следующем году на 1,2%.

Министерством экономики, торговли и промышленности Японии сообщило сегодня, что индекс активности в сфере услуг Японии в мае снизился на -0,7%, что совпало с прогнозом аналитиков. Предыдущее значение было пересмотрено в сторону снижения с 1,4% на 0,7%. Данный индикатор отражает состояние внутреннего сектора услуг Японии, включающего информацию и связь, электричество, газовое отопление и водоснабжение, услуги, транспорт, оптовую и розничную торговлю, финансы и страхование, а также социальное обеспечение. Ввиду зависимости японской экономики от экспорта, данный показатель может обуславливать низкую волатильность для иены. Снижение показателя также негативно повлияло на курс японской валюты.

Евро вырос против доллара США, вслед за укреплением курса фунта, который получил поддержку от подтверждения того, что Тереса Мэй станет следующим премьер-министром Великобритании. Евро, вероятно, будет следовать за фунтом, который является главной темой обсуждений трейдеров перед заседанием Банка Англии, посвященным денежно-кредитной политике, которое состоится в четверг. Вероятность понижения процентной ставки Банком Англии до нового рекордного минимума и возможная политическая стабильность являются двумя противодействующими рыночными силами для фунта и евро.

Однако крепление фунта все же затрудняет неопределенность в отношении последствий Брекзита, а также ожидания запуска дополнительных мер стимулирования ЦБ Англии. После референдума глава Банка Англии Карни заявил, что для поддержки экономики, вероятно, потребуется смягчение денежно-кредитной политики в течение лета. Таким образом, Карни просигнализировал о том, что ЦБ может снизить ставки. Он также добавил, что Банк Англии имеет ряд других инструментов для защиты экономики и банковской системы, что может указывать на возобновление программы покупки облигаций.

После неожиданных результатов референдума аналитики ожидают затяжного периода неопределенности и волатильности. При этом многие прогнозируют рецессию, повышение инфляции. Скорее всего, ЦБ сочтет снижение ставки на 0,25% адекватной мерой, учитывая то, что после референдума пока не выходили очень плохие данные, а также с тем, чтобы оставалось пространство для дальнейшего смягчения политики.

EUR/USD: в ходе азиатской сессии пара торговалась в диапазоне $1.1050-85

GBP/USD: в ходе азиатской сессии пара торговалась в диапазоне $1.2970-1.3080

USD/JPY: в ходе азиатской сессии пара торговалась в диапазоне Y102.45-103.30

В 14:00 GMT США опубликует обзор вакансий и текучести рабочей силы (JOLTS) за май, а также заявит об изменении товарных запасах на складах оптовой торговли за май.

Официальные курсы Банк России, на сегодня, 12 июля, установил на уровне 64,20 рублей за единицу американской валюты и 70,81 рублей за единицу европейской валюты. По отношению к предыдущему дню курсы валют просели незначительно, потеряв 0,07% и 0,5% соответственно.

Неделя на сырьевых биржах стартовала в негативном ключе, цены на нефть продолжили тренд на понижение, начатый на прошлой неделе. Однако даже информация о росте числа буровых установок и росте добычи нефти странами ОПЕК не смогла активировать продажи «черного золото».

Как сообщается, добыча нефти странами ОПЕК в июне 2016 года выросла на 300 тыс. баррелей в сутки и достигла рекордных с августа 2008 года 32,73 млн б/с.

Пока эталонные марки Brentи WTIзависли в зонах 46-46,5$ и 44,5-45,5$ за баррель, и лишь в случае дальнейшего сползания можно рассчитывать на укрепление доллара США против рубля. При этом вряд ли стоит делать ставку на серьезный подъем. Верхней границей многомесячного коридора сейчас выступает уровень 67-67,5 рублей, и пока я ожидаю лишь возвращения курса к нему.

Что же касается пары евро/рубль, то несмотря на вероятные основания для роста евро, эта валюта может оставаться еще довольно длительное время под давлением. Моя цель по данной паре по-прежнему расположена вблизи уровня 68 рублей.

Анастасия Игнатенко, аналитик ТелеТрейд

В ходе сегодняшних торгов цены на нефть слегка выросли. Ранее в течение дня они снижались, поскольку участники рынка беспокоились по поводу избытка предложения, который может ухудшиться в связи с окончанием перебоев с поставками нефти из различных регионов мира.

На прошлой неделе цена нефти Brent потеряла 7,1%. Многие обозреватели считают, что теперь в центре внимания рынка оказывается ликвидация перебоев с поставками.

Как замечает Бьярне Шильдроп, главный сырьевой аналитик SEB bank, скорое восстановление добычи в Канаде и Нигерии после перебоев, а также перспективы возобновления экспорта нефти из Ливии на этой неделе усиливают медвежьи настроения на рынках.

Хотя добыча в Нигерии по-прежнему низкая, а рост добычи в Ливии — пока дело будущего, трейдеры уже проявляют осторожность, добавляет Шильдроп.

Если говорить о спросе, то в Morgan Stanley обращают внимание на избыточное производство НПЗ в различных регионах мира. Если на рынке нефтепродуктов сформируется избыточное предложение, потребление нефти на этой неделе может сократиться, что не «будет способствовать восстановлению баланса на рынке нефти и цен на нефть».

Другим фактором влияния на цены на этой неделе может оказаться рост числа буровых установок в США. В пятницу компания Baker Hughes сообщила, что число действующих нефтяных буровых установок в США на прошлой неделе выросло на 10 единиц, до 351 единицы.

Число нефтяных буровых установок в США обычно является одним из индикаторов активности в нефтедобывающей отрасли. В октябре 2014 года число буровых достигло пика 1609 единиц, однако затем оно упало ввиду низких цен на нефть.

«Любые данные о том, что производители нефти в США наращивают добычу, испугают инвесторов, поскольку перспективы мирового роста спроса все еще неясны», — говорит Гао Цзянь из SCI International.

По словам Гао, фиксация прибыли на рынке нефти после роста цен пятницы говорит о том, что многие инвесторы по-прежнему не уверены в среднесрочных перспективах нефти, особенно с учетом увеличения избытка предложения нефтепродуктов, например бензина.

Стоимость августовских фьючерсов на американскую легкую нефть марки WTI (Light Sweet Crude Oil) выросла до 45,77 доллара за баррель.

Цена сентябрьских фьючерсов на североморскую нефтяную смесь марки Brent выросла до 47,10 доллара за баррель на лондонской бирже ICE Futures Europe.

Новая неделя на российском рынке началась с позитивных новостей.

Как известно, цена продажи акций «АЛРОСА» в ходе SPO составила 65 рублей за одну акцию. Правительство утвердило данную цену, говорится в распоряжении, подписанном премьер-министром РФ Дмитрием Медведевым.

Сообщается, что иностранные инвесторы купили свыше 70% SPO АЛРОСА. Среди покупателей — РФПИ вместе с ближневосточными, азиатскими и западными фондами (около 50% размещения), американские инвесторы.

Судя по реакции рынка, размещение считается удачным. Мы видим, как котировки дорожают и к 12-00 МСК торгуются на уровне 69,45 рублей, текущий прирост составляет 2,8%. Даже несмотря на тот факт, что цена размещения была установлена на уровне 65 рублей, рыночные котировки не опускались ниже 67-рублевого рубежа, да и сегодня открылись с разрыва вверх.

Выше уровня 70,20 рублей мы вправе рассчитывать на ускорение растущего движения и на выход бумаг в район 72,5-73,5 рублей.

Вторая компания, находящаяся сегодня в фокусе внимания — это компания «Магнит», которая обнародовала итоги своей деятельности за первое полугодие. За первые 6 месяцев 2016 г. выручка ритейлера «Магнит» выросла в годовом измерении на 14,49% до 519,459 млрд. рублей. В июне выручка сети выросла на 13,5% и составила 89,121 млрд. рублей.

Как видно из поведения бумаг, игроки позитивно отреагировали на выход данной отчетности, акции торгуются с повышением в 0,9%, хотя в моменте котировки поднимались до уровня 9370 рублей. Локальный рост видится пока ограниченным близостью уровня 9500 рублей.

Анастасия Игнатенко. аналитик ТелеТрейд

По итогам прошлой недели российские индексы ММВБ и РТС похудели в весе на 0,69% соответственно. Хотя за это же время цены на нефть просели более чем на 7%.

Можно отметить отсутствие прежней корреляции рынка нефти с движением отечественных площадок.

На выходных Baker Hugers сообщила о росте числа работающих нефтяных буровых в США на предыдущей неделе на 10, до 351, что говорит о сохранении устойчивого состояния американской нефтедобывающей промышленности даже в условиях цен ниже $50 за баррель.

По итогам прошедшей недели лучшую динамику показали бумаги электроэнергетического сектора. Лидерами недели стали привилегированные акции «Ленэнерго», выросшие на 36,57% до уровня 21,1 рублей. Отчасти рост в этих бумагах имеет технические причины, после длительной консолидации были прорваны важные рубежи на хороших объемах. Но не стоит забывать и о том, что результаты первого квартала текущего года оказались довольно хорошими. Компания показала рост выручки на 35% по сравнению с первым кварталом 2015 года, и рост чистой прибыли 1,085 млн. рублей против убытка 1,295 млн. за аналогичный период времени. К тому же 6 числа у компании состоялось закрытие реестра акционеров для получения дивидендов. Размер выплат неясен и будут ли они вообще, в 2014 году дивиденды не выплачивались, но тем не менее интерес к бумагам компании не пропал.

Дальше по списку идут бумаги «Россетей», подорожавшие на 12,35%; «МРСК Волги», которые прибавили 11,91%; «КубаньЭнергоСбыта» и «Саратовэнерго», выросшие на 11,32% и 9,65% соответственно и другие «энергетики».

Текущая неделя начинается с закрытия реестра акционеров сразу нескольких эмитентов: «ФСК ЕЭС», «Мостотреста», «Лензолота», «Мечела» и «Мегафона».

Также сегодня состоится публикация операционных результатов «Магнита» за июнь 2016 года. С начала этого года бумаги этого ритейла упали на 17,5%. Но на дневном и недельном форматах видны попытки к восстановлению цен, которые могут быть усилены в случае пробоя отметки 9500 рублей наверх.

Также на текущей неделе советую обратить внимание на бумаги «НЛМК», 14-го числа пройдет публикация производственных результатов НЛМК за 2 квартал 2016 года. Если котировкам удастся закрепить свой успех выше уровня 85 рублей, то возможен дальнейший рост в направлении уровней 87 и 89 рублей. А вот пробой 90-рублевой отметки откроет гораздо более широкие перспективы к росту.

Европейские рынки в лице индексов Франции и Германии показала снижение порядка 1% против подъема индекса Великобритании FTSE100 на 1,05%. Индексы США укрепились за неделю о 1,1% до 1,94% соответственно.

Неделя начнется довольно ровно, но дальше нас ждут выступления различных глав и протоколы заседания Комитета Банка Англии по финансовой политике. Как пишет Bloomberg, фунт стерлингов стал худшей валютой в паре с долларом, если брать динамику с начала этого года, его потери составили более 13%.

Анастасия Игнатенко, аналитик ТелеТрейд