На вторник, 22 марта 2016 года Банк России установил следующие официальные курсы: доллар США — 68,8086 рублей, евро — 77,4647 рублей. Однако на фоне позитивной динамики нефтяных фьючерсов к закрытию сессии на Московской бирже курс доллара снизился до 67,82, а евро — до 76,25.

На мировом рынке нефти цена майского фьючерса североморской смеси Brent торгуется около уровня $41,50 за баррель. Просадка к отметке $40,50, спровоцированная информацией о росте буровых установок в США, была нивелирована сохраняющимися надеждами на позитивный исход встречи в Дохе по заморозке объемов добычи. Как заявил накануне глава ОПЕК Абдалла Салем аль-Бадри, на саммит приглашены все члены организации, но, возможно, не все будут присутствовать. При этом господин аль-Бадри отметил, что цены, возможно, достигли дна и продолжат расти, а Иран может присоединится к соглашению по заморозке в будущем. Рубль вместе с ценами на нефть продемонстрировал позитивную динамику.

Вероятный торговый диапазон в паре доллар/рубль в течение дня составит 67,00 — 69.00 рублей,

Александр Егоров, аналитик ТелеТрейд

Источник: Аналитика от ГК TeleTrade

Европейские фондовые индексы завершили торги в красной зоне, так как снижение акций сырьевых компаний нивелировало повышение котировок Bayer и Telecom Italia.

Сводный индекс крупнейших предприятий Stoxx Europe 600 потерял 0,3 процента. Котировки товаропроизводителей, таких как ArcelorMittal и Glencore упали, так как цены на металлы стабилизировались после достижения четырехмесячного максимума. Неуверенная динамика нефтяных котировок также оказала давление на акции энергетических компаний. Некоторые стратеги остаются осторожными относительно перспектив. Аналитики JP Morgan Cazenove понизили рейтинг акций еврозоны до уровня «нейтральный» с «выше среднерыночного», ссылаясь на негативные последствия от ослабления доллара США против европейской валюты.

На динамике торгов также отразились заявления представителей ЕЦБ. Сегодня Бенуа Кере отметил, что последний пакет мер ЕЦБ окажет поддержку восстановлению экономике еврозоны, однако сам по себе не сможет разрешить все проблемы. "Эти меры представляют собой очень масштабный пакет мер, в рамках которого приоритет отдается кредитованию домохозяйств и компаний. Они отражают нашу решимость исполнить задачу, и вернуть инфляцию к целевому уровню примерно в 2%. Тем не менее, «ЕЦБ не может в одиночку создать условия для устойчивого восстановления и роста экономики. Для этого требуются согласованные усилия в рамках экономической и налогово-бюджетной политики», — сказал он. Тем временем, еще один представитель ЕЦБ Виллеруа де Гало сказал, что «отрицательные процентные ставки — лишь часть гораздо более масштабного пакета мер, но, естественно, они имеют свои пределы». Эти заявления прозвучали на фоне противоречивых сигналов руководителей ЦБ относительно ставок. Они сигнализировали, что, видимо, не будут понижать ставки вглубь негативной территории, но и не исключали такой возможности. Также Виллеруа де Гало подчеркнул эффективность других мер, особенно четырехлетних кредитов банкам.

Кроме того, инвесторы обратили внимание на данные по уверенности потребителей. Европейская комиссия сообщила, что предварительный индекс потребительского доверия снизился в текущем месяце до -9,7 пункта по сравнению с -8.8 пункта в феврале. Экономисты ожидали, что данный показатель составит -8,5 пункта. Стоит подчеркнуть, последнее значение было самым низким с декабря 2014 года, когда индекс составлял -11,0 пункта. Индекс потребительского доверия для 28 стран Европейского союза уменьшился в марте на 0,7 пункта, достигнув уровня -7,3 . Также стало известно, что в феврале индикатор экономических настроений еврозоны упал на 1,3 пункта, до 103,8, в то время как аналогичный показатель для стран ЕС опустился на 1,5 пункта, до 105,2.

Котировки Telecom Italia выросли на 3,3 процента после того, как компания подтвердила, что ведет переговоры с гендиректором Марко Патуано об условиях его отставки. Итальянский брокер ICBPI сказал, что отставка может усилить спекуляции о новом сокращении расходов компанией.

Акции Bayer подорожали на 3,2 процента. Люди, знакомые с вопросом, сказали, что Monsanto, крупнейший в мире производитель семян, проявляет интерес к одному из подразделений компании, в том числе рассматривает потенциальное приобретения за более чем $30 млрд.

Стоимость Banco Popolare поднялась на 2,7 процента, так как генеральный директор заявил, что банк и его конкурент Popolare di Milano приближаются к выполнению условий, установленных Европейским центральным банком для рассмотрения возможного слияния. Бумаги Popolare di Milano выросли более чем на 2 процента.

Капитализация Porsche выросла на 1,9 процента после того, как аналитики Exane BNP Paribas подняли свою целевую цену для акций компании.

Источник: Аналитика от ГК TeleTrade

Стоимость золота умеренно снизилась сегодня, зафиксировав третье сессионное падение подряд, чему способствует укрепление доллара и заявления представителей ФРС.

«У нас было довольно много новостей на прошлой неделе, в то время как на этой неделе экономический календарь будет менее насыщенным. На фоне этого объем торгов может быть ниже, и, следовательно, цены получат меньший импульс. Кроме того, доллар США немного укрепился. Но мы считаем, что последнее снижение цен — это всего лишь краткосрочное явление. Возможно, некоторые инвесторы решили зафиксировать прибыль. Причины вкладывать средства в золото остаются прежними, в основном рост инфляционных ожиданий и инфляционное давление», — заявила аналитик Capital Economics Симона Гамбарини.

Сегодня глава ФРБ Сан-Франциско Джон Уильямс отметил, что центральный банк все еще может повысить ставку в апреле и июне в случае, если экономические данные обеспечат фундамент для такого политического решения. Тем временем, президент ФРБ Ричмонда Джеффри Лэкер заявил, что инфляция в США, вероятно, ускорится в ближайшие годы и начнет двигаться к целевым 2% после того, как цены на нефть достигнут нижнего предела.

В фокусе также оказались данные по рынку жилья США. Национальная ассоциация риэлторов сообщила, что после роста до самого высокого годового уровня за шесть месяцев в январе, продажи жилья на вторичном рынке упали в феврале на фоне стабильно низкого уровня предложения и стойкого роста цен в нескольких частях страны. Продажи жилья на вторичном рынке снизились на 7,1 процента и с учетом сезонных колебаний достигли годового уровня 5,08 млн по сравнению с 5,47 млн ​​в январе. Несмотря на то, что в прошлом месяце отмечено значительное сокращение, продажи еще на 2,2 процента выше, чем год назад. Лоуренс Юн, главный экономист NAR, сообщил, что продажи на вторичном рынке разочаровали в феврале и идут в разрез с сильным началом года. Средняя цена дома на вторичном рынке для всех типов жилья в феврале составила $ 210800, что на 4,4 процента годовых выше. Запасы жилья в конце февраля увеличились на 3,3 процента до 1,88 миллиона домов.

Поддержку драгметаллу оказывает приближение пасхальных праздников в Европе в конце недели, а также ожидания того, что ультранизкие ставки будут сохраняться. Некоторые экономисты опасаются, что ультранизкие процентные ставки по всему миру в конечном счете негативно отразятся на инфляционных показателях. Золото не приносит дохода и ему труднее конкурировать с доходными активами, например, казначейскими облигациями, когда процентные ставки находятся около нуля. Если в перспективе ставки останутся без изменений, то золото будет дорожать на фоне снижения американской валюты. В этом году золото выросло в цене почти на 16%, так как инвесторы ищут убежища в условиях нестабильности на финансовых рынках, а также на фоне опасений по поводу мирового экономического спада.

Кроме того, стало известно, что запасы золота в крупнейшем золотом ETF-фонде SPDR Gold Trust выросли в пятницу на 11,9 тонн, в результате чего общий приток за год увеличился до 176,6 тонн по сравнению с +40,8 тонн за такой же период прошлого года.

Стоимость апрельского фьючерса на золото на COMEX сегодня упала до $1246,90 за унцию.

Источник: Аналитика от ГК TeleTrade

Во второй половине понедельника, 21 марта нефтяные фьючерсы возобновили рост, прерванный в прошедшую пятницу сообщениями об увеличении буровых установок в США. К 17:00 мск майский фьючерс смеси Brent торговался по $41.77 за баррель с ростом на 1,38%. Снижение экономических прогнозов ФРС США относительно индикаторов американской экономики и процентных ставок, привел к ослаблению доллара, что обычно стимулирует спрос на сырьевые активы.

Цены на нефть после обновления максимумов года на прошлой неделе на уровне $42,50 за баррель, в пятницу заметно скорректировались. Но на фоне стремления мировых производителей к компромиссу относительно уровней мировой добычи, оптимизм сохраняется. В целом ожидания, конечно осторожны, а потому рост нефти будет ограничен. Скорее всего, до получения конкретных итогов встречи в Дохе 17 апреля стоимость Brent не превысит $ 45 за баррель.

Александр Егоров, аналитик ТелеТрейд

Источник: Аналитика от ГК TeleTrade

Глава Минэкономразвития Алексей Улюкаев прогнозирует среднегодовой курс рубля на уровне «60 плюс» для пары доллар/рубль. Мы считаем, что при текущей конъюнктуре среднегодовой курс доллар/рубль будет скорее «70 плюс» нежели «60 плюс».

На рубль ключевое влияние оказывают два фактора: динамика нефтяного рынка и аппетит к риску на мировых финансовых рынках. Оба фактора в последние пару недель поддерживают рубль, однако есть ожидания, что фаза укрепления рубля находится в завершающей стадии.

Исключать дальнейшего укрепления рубля в краткосрочной перспективе, разумеется, нельзя. Однако, на наш взгляд, уровни ниже отметки в 70 руб/долл. могут быть использованы для открытия длинных позиций по паре.

Поддубский Михаил, аналитик ТелеТрейд

Источник: Аналитика от ГК TeleTrade

Согласно проведенному опросу Всероссийским центром изучения общественного мнения (ВЦИОМ), 87% россиян считают, что нынешние условия неблагоприятны для взятия кредита.

Как пишут на сайте ВЦИОМ, индекс кредитного доверия продолжает находиться на уровне 18 пунктов, что является минимальным показателем за последний год. Как известно, индекс колеблется в пределах от 10 до 90 пунктов. Чем выше его значение — тем благоприятней, по мнению людей, момент для взятия кредита.

На мой взгляд, текущая осторожность россиян в период нестабильности валютного и нефтяного рынка, вполне объяснима. Если пару лет назад, волатильность на финансовых рынках не перебрасывалась на реальный сектор, то сейчас почти каждый второй россиянин пострадал от этого.

Многие из нас брали кредиты или ипотеку, на короткий или длительный промежуток времени. Кому-то не повезло вдвойне, в случае валютной ипотеки. И сейчас, когда курс доллара США в течение полугода показывал значения в диапазоне 50-85 рублей, быть уверенным в завтрашнем дне, непросто.

Именно по этой причине, люди сейчас стараются избегать дополнительных обязательств. Также процесс чистки банковской системы, с периодическим отбором лицензий ЦБ РФ, порождает недоверие к отдельно взятым банкам.

К тому же возросло количество людей и вовсе не доверяющих банкам. Количество желающих изъять свои средства с банковских вкладов выросло до 43%. Таким образом, желающих брать кредит сегодня становится все меньше и меньше.

Анастасия Игнатенко, аналитик ТелеТрейд

Источник: Аналитика от ГК TeleTrade